Article 1729 A of the French General Tax Code

1. Where adjustments made to a return filed on time are subject to penalties that do not have the same rate, the penalties are calculated by adding the adjustments to the items declared in descending order of the different rates applicable. The same rule applies where adjustments reduce a deficit or credit and penalties are applied in respect of the year or financial year of allocation.

2. Where adjustments are made to a late return, the increase provided for by Article 1728 applies, excluding the increases provided for by Article 1729, both to the duties resulting from the late return and to the duties resulting from the adjustments made to the return. However, the surcharges provided for in article 1729 replace the surcharge for late filing on the portion of the duties resulting from the adjustments where their rate is higher.

Original in French

Article 1729 A

1. Lorsque des rehaussements opérés sur une déclaration souscrite dans les délais sont passibles de pénalités n’ayant pas le même taux, les pénalités sont calculées en ajoutant les rehaussements aux éléments déclarés en suivant l’ordre décroissant des différents taux applicables. La même règle s’applique lorsque des rehaussements réduisent un déficit ou un crédit et que des pénalités sont appliquées au titre de l’année ou de l’exercice d’imputation.

2. Lorsque des rehaussements sont opérés sur une déclaration tardive, la majoration prévue par l’article 1728 s’applique, à l’exclusion des majorations prévues par l’article 1729, tant aux droits résultant de la déclaration tardive qu’aux droits résultant des rehaussements apportés à la déclaration. Toutefois, les majorations prévues par l’article 1729 se substituent à la majoration pour retard sur la fraction des droits résultant des rehaussements lorsque leur taux est supérieur.