Article 244 quater O of the French General Tax Code

I. – The companies referred to in III and taxed on the basis of their actual profits or exempt pursuant to Articles 44 sexies, 44 sexies A, 44 octies A, 44 duodecies, 44 terdecies to 44 septdecies may benefit from a tax credit equal to 10% of the sum of:

1° Salaries and social charges relating to employees directly assigned to the creation of works made in a single copy or small series. The creation of unique works, made in a single copy or small series, is defined according to two cumulative criteria:

a) A work that can be based on the production of plans or models or prototypes or tests or manual development specific to the work;

b) A work produced in one copy or in a small series that does not appear identically in the company’s previous achievements;

2° Depreciation allowances for fixed assets created or acquired new that are directly allocated to the creation of works mentioned in 1° and to the production of prototypes ;

3° Costs of registering designs and models relating to the works mentioned in 1°;

4° Costs of defending designs, models, up to a limit of €60,000 per year;

5° (Repealed);

6° Expenses relating to the development of works mentioned in 1° entrusted by these companies to external stylists or style offices.

I bis. – The companies mentioned in 1° and 3° of III of this article and taxed on the basis of their actual profits or exempt pursuant to the same articles 44 sexies, 44 sexies A, 44 octies A, 44 duodecies and 44 terdecies to 44 septdecies and working in the field of heritage restoration benefit from the tax credit provided for in the first paragraph of I of this article in respect of:

1° Salaries and social charges relating to employees directly assigned to the heritage restoration activity;

2° Depreciation allowances for fixed assets created or acquired new that are directly assigned to the activity mentioned in 1°;

3° Costs of registering designs and models relating to the activity mentioned in the same 1°;

4° Costs of defending designs and models, up to a limit of €60,000 per year;

5° Expenses relating to the activity mentioned in the said 1° entrusted by these companies to external stylists or style offices.

II. – The 10% rate referred to in I is increased to 15% for the companies referred to in 3° of III.

The tax credit is capped at €30,000 per year per company.

III. – Companies eligible for the tax credit are:

1° Businesses whose staff costs relating to employees practising one of the art professions listed in an order of the Minister responsible for small and medium-sized businesses represent at least 30% of the total payroll;

2° Industrial companies in the watchmaking, jewellery, goldsmithing, eyewear, tableware, toy, instrument making and furniture sectors; the nomenclatures of activities and products concerned are defined by order of the minister responsible for industry;

3° Companies bearing the “Living Heritage Company” label within the meaning of Article 23 of Law no. 2005-882 of 2 August 2005 in favour of small and medium-sized enterprises.

IV. – Regardless of the closing date of the financial years and regardless of their duration, the tax credit is calculated per calendar year.

V. – Public subsidies received by companies in respect of expenditure qualifying for the tax credit are deducted from the bases for calculating this credit.

VI. – The same expenditure cannot be included both in the basis for calculating the tax credit and in the basis for calculating another tax credit.

VI bis. – The benefit of the tax credit is subject to compliance with Commission Regulation (EU) No 1407/2013 of 18 December 2013 on the application of Articles 107 and 108 of the Treaty on the Functioning of the European Union to de minimis aid.

For the application of the first paragraph, the partnerships and groupings mentioned in articles 8,238 bis L, 239 quater, 239 quater A, 239 quater B and 239 quater C which are not subject to corporation tax must also comply with the aforementioned Commission Regulation (EU) No 1407/2013 of 18 December 2013. The tax credit may be used by the shareholders of these companies or the members of these groupings in proportion to their rights in these companies or groupings if they meet the conditions for application of this same regulation and provided that they are taxpayers subject to corporation tax or natural persons participating in the operation within the meaning of 1° bis of I of article 156.

VII. – (Repealed).

VIII. – This article applies to tax credits calculated in respect of expenditure incurred by the companies referred to in III until 31 December 2023.

VIII.

Original in French 🇫🇷

Article 244 quater O

I. – Les entreprises mentionnées au III et imposées d’après leur bénéfice réel ou exonérées en application des articles 44 sexies, 44 sexies A, 44 octies A, 44 duodecies, 44 terdecies à 44 septdecies peuvent bénéficier d’un crédit d’impôt égal à 10 % de la somme :

1° Des salaires et charges sociales afférents aux salariés directement affectés à la création d’ouvrages réalisés en un seul exemplaire ou en petite série. La création d’ouvrages uniques, réalisés en un exemplaire ou en petite série, se définit selon deux critères cumulatifs :

a) Un ouvrage pouvant s’appuyer sur la réalisation de plans ou maquettes ou de prototypes ou de tests ou encore de mise au point manuelle particulière à l’ouvrage ;

b) Un ouvrage produit en un exemplaire ou en petite série ne figurant pas à l’identique dans les réalisations précédentes de l’entreprise ;

2° Des dotations aux amortissements des immobilisations créées ou acquises à l’état neuf qui sont directement affectées à la création d’ouvrages mentionnés au 1° et à la réalisation de prototypes ;

3° Des frais de dépôt des dessins et modèles relatifs aux ouvrages mentionnés au 1° ;

4° Des frais de défense des dessins, des modèles, dans la limite de 60 000 € par an ;

5° (Abrogé) ;

6° Des dépenses liées à l’élaboration d’ouvrages mentionnés au 1° confiées par ces entreprises à des stylistes ou bureaux de style externes.

I bis. – Les entreprises mentionnées aux 1° et 3° du III du présent article et imposées d’après leur bénéfice réel ou exonérées en application des mêmes articles 44 sexies, 44 sexies A, 44 octies A, 44 duodecies et 44 terdecies à 44 septdecies et œuvrant dans le domaine de la restauration du patrimoine bénéficient du crédit d’impôt prévu au premier alinéa du I du présent article au titre :

1° Des salaires et charges sociales afférents aux salariés directement affectés à l’activité de restauration du patrimoine ;

2° Des dotations aux amortissements des immobilisations créées ou acquises à l’état neuf qui sont directement affectées à l’activité mentionnée au 1° ;

3° Des frais de dépôt des dessins et modèles relatifs à l’activité mentionnée au même 1° ;

4° Des frais de défense des dessins et des modèles, dans la limite de 60 000 € par an ;

5° Des dépenses liées à l’activité mentionnée audit 1° confiées par ces entreprises à des stylistes ou à des bureaux de style externes.

II. – Le taux de 10 % visé au I est porté à 15 % pour les entreprises visées au 3° du III.

Le crédit d’impôt est plafonné à 30 000 € par an et par entreprise.

III. – Les entreprises pouvant bénéficier du crédit d’impôt sont :

1° Les entreprises dont les charges de personnel afférentes aux salariés qui exercent un des métiers d’art énumérés dans un arrêté du ministre chargé des petites et moyennes entreprises représentent au moins 30 % de la masse salariale totale ;

2° Les entreprises industrielles des secteurs de l’horlogerie, de la bijouterie, de la joaillerie, de l’orfèvrerie, de la lunetterie, des arts de la table, du jouet, de la facture instrumentale et de l’ameublement ; les nomenclatures des activités et des produits concernés sont définies par arrêté du ministre chargé de l’industrie ;

3° Les entreprises portant le label ” Entreprise du patrimoine vivant ” au sens de l’article 23 de la loi n° 2005-882 du 2 août 2005 en faveur des petites et moyennes entreprises.

IV. – Quelle que soit la date de clôture des exercices et quelle que soit leur durée, le crédit d’impôt est calculé par année civile.

V. – Les subventions publiques reçues par les entreprises à raison de dépenses ouvrant droit au crédit d’impôt sont déduites des bases de calcul de ce crédit.

VI. – Les mêmes dépenses ne peuvent entrer à la fois dans la base de calcul du crédit d’impôt et dans celle d’un autre crédit d’impôt.

VI bis. – Le bénéfice du crédit d’impôt est subordonné au respect du règlement (UE) n° 1407/2013 de la Commission, du 18 décembre 2013, relatif à l’application des articles 107 et 108 du traité sur le fonctionnement de l’Union européenne aux aides de minimis.

Pour l’application du premier alinéa, les sociétés de personnes et les groupements mentionnés aux articles 8,238 bis L, 239 quater, 239 quater A, 239 quater B et 239 quater C qui ne sont pas soumis à l’impôt sur les sociétés doivent également respecter le règlement (UE) n° 1407/2013 de la Commission, du 18 décembre 2013 précité. Le crédit d’impôt peut être utilisé par les associés de ces sociétés ou les membres de ces groupements proportionnellement à leurs droits dans ces sociétés ou groupements s’ils satisfont aux conditions d’application de ce même règlement et sous réserve qu’il s’agisse de redevables soumis à l’impôt sur les sociétés ou de personnes physiques participant à l’exploitation au sens du 1° bis du I de l’article 156.

VII. – (Abrogé).

VIII. – Le présent article s’applique aux crédits d’impôt calculés au titre des dépenses exposées par les entreprises mentionnées au III jusqu’au 31 décembre 2023.