Article D54-10-6 of the French Monetary and Financial Code

To obtain the authorisation referred to in Article L. 54-10-5, applicants must send the AMF a complete file containing the following information:

I.-General information, in particular:

1° Its name or corporate name and corporate form, the address of its place of business and the contact details of the contact point designated by the applicant;

2° A list of the digital asset services for which authorisation is being sought and, where applicable, the services that will be provided without authorisation;

3° A copy of the company’s incorporation documents and, where applicable, the unique identification number.

II – For digital asset service providers mentioned in 3° to 5° of Article L. 54-10-5, the information referred to in Article D. 54-10-2.

III -The identity of direct and indirect shareholders, whether natural persons or legal entities, who hold at least 10% of the capital or voting rights, or any other possibility of exercising a significant influence on the management of this company, as well as the amount of their shareholding.

IV.Financial information, in particular :

1° Information on the applicant’s financial situation at individual level and, where applicable, at consolidated and sub-consolidated level, including forecast data such as projected accounting plans for the first three financial years, the planning assumptions used for the above-mentioned forecasts and explanations of the figures, including the number and type of anticipated customers, the expected volume of transactions and orders, and, where applicable, forecast calculations of capital requirements ;

2° For companies already in business, the regulatory financial statements, at individual and, where applicable, consolidated and sub-consolidated level for the last three financial years, approved, where audited, by a statutory auditor, including the balance sheet, income statement, annual reports and financial annexes and, where applicable, a report by the statutory auditor covering the last three years or the period since the start of business.

V.-In application of 1° of I of article L. 54-10-5, an insurance certificate and the professional indemnity insurance policy taken out or any other means of ensuring that the applicant has the required level of equity capital.

VI – For the services referred to in 1° to 5° of Article L. 54-10-2, information concerning the organisation of the service provider and its programme of operations, the content of which is specified in the General Regulation of the Autorité des marchés financiers.

VII – For the service referred to in 4° of Article L. 54-10-2, the operating rules of the digital asset trading platform.

Original in French 🇫🇷

Article D54-10-6

Pour obtenir l’agrément mentionné à l’article L. 54-10-5, le demandeur transmet à l’Autorité des marchés financiers un dossier complet qui comprend les éléments suivants :

I.-Des informations à caractère général, notamment :

1° Son nom ou sa dénomination sociale et sa forme sociale, l’adresse de l’établissement ainsi que les coordonnées du point de contact désigné par le demandeur ;

2° La liste des services sur actifs numériques pour lesquels l’agrément est sollicité ainsi que, le cas échéant, les services qui seront fournis sans agrément ;

3° Une copie des documents de constitution de la société et, le cas échéant, le numéro unique d’identification.

II.-Pour les prestataires de services sur actifs numériques mentionnés aux 3° à 5° de l’article L. 54-10-5, les informations visées à l’article D. 54-10-2.

III.-L’identité des actionnaires, directs et indirects, personnes physiques ou morales, qui détiennent au moins 10 % du capital ou des droits de vote, ou toute autre possibilité d’exercer une influence notable sur la gestion de cette entreprise ainsi que le montant de leur participation.

IV.-Des informations à caractère financier, notamment :

1° Des informations sur la situation financière du demandeur au niveau individuel et, le cas échéant, consolidées et sous-consolidées, comprenant des données prévisionnelles dont des plans comptables prévisionnels pour les trois premiers exercices, les hypothèses de planification utilisées pour les prévisions précitées et des explications sur les chiffres, y compris le nombre et le type de clients anticipés, le volume attendu de transactions et ordres, et, le cas échéant, des calculs prévisionnels des exigences de fonds propres ;

2° Pour les sociétés déjà en activité, les états financiers réglementaires, au niveau individuel et, le cas échéant, consolidé et sous-consolidé pour les trois derniers exercices financiers, approuvés, lorsqu’ils sont audités, par un commissaire aux comptes, y compris le bilan, le compte de résultats, les rapports annuels et annexes financières et, le cas échéant, un rapport du commissaire aux comptes portant sur les trois dernières années ou sur la période écoulée depuis le début de l’activité.

V.-En application du 1° du I de l’article L. 54-10-5, une attestation d’assurance et le contrat d’assurance civile professionnelle souscrit ou tout moyen permettant de s’assurer que le demandeur dispose du niveau requis de fonds propres.

VI.-Pour les services mentionnés aux 1° à 5° de l’article L. 54-10-2, des informations concernant l’organisation du prestataire et son programme d’activité, dont le contenu est précisé dans le règlement général de l’Autorité des marchés financiers.

VII.-Pour le service mentionné au 4° de l’article L. 54-10-2, les règles de fonctionnement de la plateforme de négociations sur actifs numériques.