Article A512-8 of the French Insurance Code

I.-In application of II of article R. 512-13-1, the skills required to carry out the duties mentioned in II of article L. 511-2, as well as the corresponding training or continuing professional development, are:

1° With regard to general professional skills :

a) Understanding the insurance distribution business and environment and how it is evolving in relation to the duties performed:

mastering the conditions governing access to and the exercise of the activity of distributor;

-understanding the various players involved in insurance distribution;

-mastering the rules governing the governance and supervision of products, customer protection, information and advice, management of conflicts of interest, remuneration, handling of claims, and the mediation system;

-Identify legal, economic, financial, demographic, technological and societal developments and their impact on insurance distribution;

-Draw the consequences of these developments for its insurance distribution activity.

b) Managing customer relations:

Mastering the information on products presented to the customer;

-Apprehending all the components of the customer’s situation;

-Identifying and analysing the customer’s needs, advising him/her and proposing a coherent or appropriate solution;

-Mastering the personalised recommendation process;

-Formalising the information and advice, in particular the traceability of the customer’s questions about his/her needs and requests as well as the solutions proposed, and the traceability of all the information and documents given to the customer;

-Identifying and taking into account changes in the customer’s situation and needs that require changes to the contract.

c) Implements preventive and compliance measures:

-Applying the rules on internal control, risk prevention, personal data protection, the fight against fraud, money laundering and the financing of terrorism and the fight against corruption;

-Apply ethical rules.

d) Adapting to organisational and technological developments:

-Master the tools of the working environment, including the tools of the customer journey, including digital tools;

-Adopt the company culture with a view to promoting the customer’s interests throughout the distribution process;

e) Develop a portfolio in compliance with regulations:

Prospect, market and negotiate in a manner appropriate to the customer base concerned;

-Process customer data with a view to adapting the offer;

-Mastering the rules applicable to the collection, updating, management and use of customer data.

2° Professional skills specific to the type of products distributed:

a) Life insurance and capitalisation :

understanding the relevant savings product markets;

-understanding the applicable matrimonial, inheritance and tax regimes;

-Assessing the advantages and risks associated with the various investment options.

b) Personal insurance (provident, health and retirement):

Understanding the rules of tax, social security and employment law;

-Understanding the relevant health, provident and retirement product markets and mastering the relationship between compulsory social protection and the guarantees distributed;

-master the mechanisms of group insurance.

c) Property and liability insurance

-Understanding the market for relevant property and liability insurance products;

-Understand the specific rules applicable, in particular those relating to customer protection.

3° Professional skills specific to certain distribution methods:

master the specific features and rules applicable to canvassing;

– master the specific features and rules applicable to distance selling;

-master the techniques and tools used to manage the various stages of the distance customer relationship.

4° With regard to professional skills specific to certain functions:

a) Intermediaries who are natural persons and corporate representatives of intermediaries who are legal persons, in direct contact with customers or who usually supervise people in direct contact with customers:

Devising or implementing a sales action plan;

-Adapting marketing to changes in the economic environment, applicable regulations or, where applicable, the product offering;

-Supervising and leading the activities of employees performing distribution functions;

-Be familiar with the control and sanction procedures of the Autorité de contrôle prudentiel et de résolution or the internal control procedures applied within the entity.

b) Persons directly responsible for a production office or for managing a network of persons in direct contact with customers:

Devising or implementing a sales action plan;

-Adapting internal organisation and marketing to changes in the economic environment, the product offering where applicable, or applicable law;

-Implementing or applying the rules of internal procedures;

-Supervising and leading the activities of employees performing distribution functions placed under his/her responsibility;

-be familiar with the control and sanction procedures of the Autorité de contrôle prudentiel et de résolution or the internal control procedures applied within the entity.

II – The training and continuing professional development activities relate to one or more of the general or specific skill sets mentioned in I. In order to meet the training requirements mentioned in II of Article L. 511-2, the specific skills are adapted to the person concerned according to the nature of the products they distribute, the distribution methods they use and the functions they perform. The training courses will enable the general or specific skills required for the position held by the person concerned to be regularly updated, in particular those relating to knowledge of changes in insurance distribution regulations.

Original in French 🇫🇷

Article A512-8

I.-En application du II de l’article R. 512-13-1, les compétences nécessaires à l’exercice des fonctions mentionnées au II de l’article L. 511-2, ainsi que les actions de formation ou de développement professionnel continus correspondantes, sont :

1° Au titre des compétences professionnelles générales :

a) Appréhender l’activité et l’environnement de la distribution d’assurances et ses évolutions au regard des fonctions exercées :

-Maîtriser les conditions d’accès et d’exercice de l’activité de distributeur ;

-Appréhender les différents acteurs de la distribution d’assurances ;

-Maîtriser les règles de gouvernance et de surveillance des produits, de protection de la clientèle, d’information et de conseil, de gestion des conflits d’intérêts, de rémunération, de traitement des réclamations, ainsi que le dispositif de médiation ;

-Identifier les évolutions juridiques, économiques, financières, démographiques, technologiques ou sociétales, et leurs impacts sur la distribution d’assurances ;

-Tirer les conséquences de ces évolutions sur son activité en matière de distribution d’assurances.

b) Maîtriser la relation client :

-Maîtriser l’information sur les produits présentés au client ;

-Appréhender l’ensemble des composantes de la situation du client ;

-Identifier et analyser les besoins du client, le conseiller et proposer une solution cohérente ou appropriée ;

-Maîtriser le processus de la recommandation personnalisée ;

-Formaliser l’information et le conseil, notamment la traçabilité du questionnement du client sur ses besoins et demandes ainsi que des solutions proposées, et la traçabilité de l’ensemble des informations et documents remis au client ;

-Identifier et prendre en compte les évolutions de la situation et des besoins du client nécessitant une évolution du contrat.

c) Mettre en œuvre les mesures de prévention et de conformité :

-Appliquer les règles en matière de contrôle interne, de prévention des risques, de protection des données personnelles, de lutte contre la fraude, de lutte contre le blanchiment et le financement du terrorisme et de lutte contre la corruption ;

-Appliquer les règles déontologiques.

d) S’adapter aux évolutions organisationnelles et technologiques :

-Maîtriser les outils de l’environnement de travail dont les outils du parcours client y compris les outils digitaux ;

-S’approprier la culture de l’entreprise en vue de favoriser l’intérêt du client tout au long du processus de distribution ;

e) Développer un portefeuille dans le respect de la réglementation :

-Prospecter, commercialiser et négocier de manière adaptée à la clientèle concernée ;

-Traiter les données des clients en vue d’adapter l’offre ;

-Maîtriser les règles applicables en matière de collecte, mise à jour, gestion et exploitation des données client.

2° Au titre des compétences professionnelles spécifiques à la nature des produits distribués :

a) Assurance de personnes-vie, capitalisation :

-Appréhender les marchés des produits d’épargne pertinents ;

-Appréhender les régimes matrimoniaux, successoraux et fiscaux applicables ;

-Apprécier les avantages et risques liés aux différentes options d’investissement.

b) Assurances de personnes en prévoyance, santé, retraite :

-Appréhender les règles du droit fiscal, social et du travail ;

-Appréhender les marchés de produits santé, prévoyance et retraite pertinents et maîtriser l’articulation entre la protection sociale obligatoire et les garanties distribuées ;

-Maîtriser les mécanismes de l’assurance collective.

c) Assurance dommages aux biens et responsabilités

-Appréhender le marché des produits d’assurance de biens et responsabilités pertinents ;

-Comprendre les règles spécifiques applicables notamment celles relatives à la protection de la clientèle.

3° Au titre des compétences professionnelles spécifiques à certains modes de distribution :

-Maîtriser les spécificités et les règles applicables au démarchage ;

-Maîtriser les spécificités et les règles applicables à la vente à distance ;

-Maîtriser les techniques et les outils permettant de gérer les différentes étapes de la relation client à distance.

4° Au titre des compétences professionnelles spécifiques à certaines fonctions :

a) Intermédiaires personnes physiques et mandataires sociaux des intermédiaires personnes morales, en contact direct avec la clientèle ou qui encadrent habituellement des personnes en contact direct avec la clientèle :

-Concevoir ou mettre en œuvre un plan d’actions commerciales ;

-Adapter la commercialisation à l’évolution de l’environnement économique, de la réglementation applicable ou le cas échéant de l’offre de produits ;

-Encadrer et animer les activités des salariés assurant des fonctions de distribution ;

-Connaître les procédures de l’Autorité de contrôle prudentiel et de résolution en matière de contrôle et de sanction ou les procédures de contrôle interne déclinées au sein de l’entité.

b) Personnes directement responsables d’un bureau de production ou de l’animation d’un réseau de personnes en lien direct avec la clientèle :

-Concevoir ou mettre en œuvre un plan d’actions commerciales ;

-Adapter l’organisation interne et la commercialisation à l’évolution de l’environnement économique, de l’offre de produits le cas échéant, ou le droit applicable ;

-Mettre en place ou appliquer les règles des procédures internes ;

-Encadrer et animer les activités des salariés assurant des fonctions de distribution placés sous sa responsabilité ;

-Connaître les procédures de l’Autorité de contrôle prudentiel et de résolution en matière de contrôle et de sanction ou les procédures de contrôle interne déclinées au sein de l’entité.

II.-Les actions de formation ou de développement professionnel continus portent sur un ou plusieurs ensembles de compétences générales ou spécifiques mentionnés au I. Afin de répondre aux exigences de formation mentionnées au II de l’article L. 511-2, les compétences spécifiques sont adaptées à la personne concernée en fonction de la nature des produits qu’elle distribue, des modes de distribution auxquels elle recoure et des fonctions qu’elle exerce. Les actions de formation permettent d’actualiser régulièrement les compétences générales ou spécifiques au poste occupé par la personne concernée, notamment celles relatives à la connaissance des évolutions de la réglementation relative à la distribution d’assurances.